以下文章來源于:氨基觀察,文/龔軍
雖然中國生物科技技術(shù)行業(yè)距離世界領(lǐng)先還有很大距離,但部分產(chǎn)業(yè)已實(shí)現(xiàn)了霸主地位。
比如,抗原檢測(cè)。
過去幾年,國內(nèi)抗原檢測(cè)行業(yè),每年賺回上百億外匯同時(shí),將數(shù)十幾億支新冠檢測(cè)神器,源源不斷的輸入西方。
小小的抗原檢測(cè),創(chuàng)造了巨額的財(cái)富。眼下,雖然海外需求有所減弱,但抗原檢測(cè)市場(chǎng)或許依然可觀。原因在于,在核酸退場(chǎng)之后,國內(nèi)的抗原檢測(cè)市場(chǎng)將會(huì)逐漸釋放。
在過去一周,抗原已成為搶手貨。個(gè)人消費(fèi)者需求增加、政府訂單頗多,抗原試劑廠家訂單激增,產(chǎn)能打滿。
那么,國內(nèi)抗原檢測(cè)的潛在需求,將會(huì)催生新的風(fēng)口嗎?
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核酸退場(chǎng),抗原登場(chǎng)
對(duì)于抗原檢測(cè)來說,最大的對(duì)手是核酸檢測(cè)。因?yàn)?,無論抗原檢測(cè)有多少優(yōu)點(diǎn),它都無法替代核酸檢測(cè)。原因有兩點(diǎn):
其一,抗原檢測(cè)的檢出能力,要顯著低于核酸檢測(cè)。當(dāng)感染者處于感染窗口期和后期時(shí),病毒抗原含量較低,抗原檢測(cè)就有可能測(cè)不出病毒,而核酸檢測(cè)則不受此影響。
其二,居家抗原檢測(cè)采樣不確定性更大。對(duì)于一款檢測(cè)產(chǎn)品來說,樣本的收集非常重要,事關(guān)檢測(cè)的結(jié)果。目前,抗原檢測(cè)主要是鼻拭子,過程極度不適。這可能會(huì)導(dǎo)致樣本受到較大影響。
也正因此,在我國核酸檢測(cè)能力充足的情況下,抗原檢測(cè)一直不溫不火。
實(shí)際上,早在2022年3月11日,我國就下發(fā)了《新冠病毒抗原檢測(cè)應(yīng)用方案(試行)》的文件?;诖?,市場(chǎng)猜測(cè),我國將進(jìn)入“抗原篩查、核酸診斷”的檢測(cè)模式。
事與愿違,常態(tài)化的核酸檢測(cè),成了抗原檢測(cè)爆發(fā)的“攔路虎”。如今,形勢(shì)卻發(fā)生了扭轉(zhuǎn)。
當(dāng)前,根據(jù)各省市發(fā)布的最新防疫策略,核酸檢測(cè)退居幕后,成為“愿檢自檢”的手段;而方便居家自測(cè)的抗原檢測(cè)站在了C位。
比如,日前北京就上線了抗原自測(cè) 上傳平臺(tái)“京抗原 ”,完成自測(cè)抗原后,市民可在“京抗原”小程序上自行上傳抗原檢測(cè)結(jié)果。
不僅是北京,包括廣州、浙江等多個(gè)省市均出臺(tái)了鼓勵(lì)抗原自測(cè)的相關(guān)政策。很顯然,抗原檢測(cè)的地位日漸高漲,正如海外一樣。
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浮出水面的百億市場(chǎng)
若成為常態(tài)化檢測(cè)手段,抗原市場(chǎng)天花板不低。這一點(diǎn),海外市場(chǎng)能夠充分證明。
根據(jù)海關(guān)數(shù)據(jù),2021年我國新冠抗原檢測(cè)試劑出口貨值,超700億元。2022年,奧秘克戎肆虐之下,海外有關(guān)抗原的需求更是進(jìn)一步增長。
如下圖所示,在2022年的1、2、3月份,我國抗原月出口額均超140億元。
那么,國內(nèi)抗原檢測(cè)市場(chǎng),會(huì)重復(fù)海外發(fā)展軌跡嗎?單純從潛在使用人次數(shù)量來看,答案或許是肯定的。
抗原檢測(cè)需求分為兩大場(chǎng)景。
第一,是有癥狀的感染者。因?yàn)樾鹿诓《静⒉粫?huì)感染所有人,而即便是感染者也不一定會(huì)出現(xiàn)癥狀,因此有癥狀的感染者人數(shù)比例不會(huì)太高。
那么,該群體規(guī)模具體有多少呢?
我們不妨參考海外市場(chǎng)。根據(jù)國聯(lián)證券研報(bào),在不計(jì)算中國數(shù)據(jù)的情況下,全球平均感染率為9.5%,其中40%為有癥狀感染者(基于Nature數(shù)據(jù)及華中科技大學(xué)鄔堂春團(tuán)隊(duì)模型)。
根據(jù)現(xiàn)有規(guī)則,有癥狀的患者最多需測(cè)3次抗原。算下來,國內(nèi)有癥狀感染者,對(duì)應(yīng)的檢測(cè)需求為1.6億人次。
第二,是觀察人員。觀察人員主要是接觸感染者的群體,包括密接、次密接等。這部分群體有多少呢?根據(jù)病毒的傳染性而定。
比如,奧秘克戎BA.5毒株傳播系數(shù)達(dá)到8,以平均感染率9.5%計(jì)算,國內(nèi)該部分群體為14 億*9.5%*8=10.64億人次。根據(jù)每人3次檢測(cè),對(duì)應(yīng)31.9億人次。
根據(jù)兩大人群測(cè)算,抗原檢測(cè)總需求人次至少超過30億次。單從這一數(shù)字來看,國內(nèi)抗原檢測(cè)市場(chǎng)大爆發(fā),或許不會(huì)讓人感到意外。
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極度內(nèi)卷的殘酷市場(chǎng)
當(dāng)然,至于國內(nèi)市場(chǎng)天花板能有多高,還有一個(gè)變量:價(jià)格。
對(duì)于一款醫(yī)療產(chǎn)品來說,商業(yè)邏輯是量X價(jià)。即除了使用人數(shù),還與產(chǎn)品價(jià)格因素緊密相關(guān)。
價(jià)格與供給相關(guān)。根據(jù)國內(nèi)獲批企業(yè)數(shù)量,雖然現(xiàn)階段抗原檢測(cè)供不應(yīng)求,但短期內(nèi)“供給端”出現(xiàn)產(chǎn)能過剩情況也不足為奇。
畢竟,市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)正在加速走向白熱化。
截至2022年12月2日,國內(nèi)新冠抗原檢測(cè)注冊(cè)證已批準(zhǔn)35家,包括東方基因、熱景生物、明德生物、萬孚生物、樂普診斷、亞輝龍、諾唯贊、奧泰生物、萬泰生物、之江生物等上市企業(yè)。
過度內(nèi)卷的市場(chǎng)難以產(chǎn)生高溢價(jià),抗原檢測(cè)市場(chǎng)也是如此。如下圖所示,可孚生物的抗原檢測(cè)10人份產(chǎn)品,美團(tuán)大藥房最新定價(jià)為38元,即單價(jià)僅有3.8元/個(gè)。
在C端之外,抗原檢測(cè)還有政府采購的G端市場(chǎng)。不過與C端一樣,G端定價(jià)同樣也會(huì)受到壓制。
12月2日,吉林省公共資源交易中心發(fā)布《吉林省新型冠狀病毒檢測(cè)試劑限價(jià)掛網(wǎng)公告》。限價(jià)原則中指出:新型冠狀病毒抗原檢測(cè)試劑最高限價(jià)3.9元/人份。
很顯然,從價(jià)格因素來看,抗原檢測(cè)要想復(fù)制海外市場(chǎng)的輝煌戰(zhàn)績并不容易。
長遠(yuǎn)來看,對(duì)于抗原檢測(cè)而言,若完全以自費(fèi)形式推行,那么,隨著越來越多檢測(cè)試劑盒的獲批上市,價(jià)格戰(zhàn)在所難免;若產(chǎn)品被納入醫(yī)保報(bào)銷,則勢(shì)必會(huì)對(duì)價(jià)格有所調(diào)整。
總的來說,抗原檢測(cè)產(chǎn)品的銷售,受到國家疫情防控與采購政策、檢測(cè)需求、新冠疫情變化等多重因素的影響,同時(shí)還有市場(chǎng)激烈競(jìng)爭(zhēng)的潛在風(fēng)險(xiǎn)。
這種情況下,國內(nèi)抗原檢測(cè)市場(chǎng),天花板究竟有多高呢?